CDB pós-fixado: como funciona, quanto rende e vale a pena

Educação Financeira Marcelo Menezes 10/02/2026 0 Comentários

CDB pós-fixado: como funciona, quanto rende e quando vale a pena?

CDB pós-fixado costuma aparecer muito quando a gente começa a pesquisar onde investir sem correr grandes riscos. E faz sentido. Ele é simples, previsível no dia a dia e não exige nenhum conhecimento avançado para começar.

Índice

Se você já se perguntou se esse investimento é seguro, se rende mais que a poupança ou se dá pra resgatar quando precisar, fica tranquila. A ideia aqui é explicar tudo com calma, sem pressa, como numa boa conversa — daquelas com café na mesa.

CDB pós-fixado: o que é e como funciona?

O cdb pós fixado é um tipo de investimento em que você empresta dinheiro para um banco e recebe esse valor de volta com juros depois de um tempo. Simples assim.

A diferença é que esses juros não são fixos desde o começo. Eles acompanham um índice da economia, geralmente o CDI. Ou seja, o rendimento vai mudando com o tempo, conforme os juros do país sobem ou descem.

Isso faz com que ele se adapte melhor ao cenário econômico, sem sustos no caminho.

O que caracteriza um CDB pós-fixado

A principal característica do cdb pós fixado é essa: ele rende de acordo com o que está acontecendo na economia.
Se os juros sobem, ele rende mais.
Se os juros caem, ele rende menos — mas continua rendendo.

É diferente de promessas mirabolantes. Aqui, tudo anda no ritmo do mercado.

Como a rentabilidade é definida ao longo do tempo

Quando você investe, o banco diz algo como: “esse CDB rende 100% do CDI” ou “105% do CDI”.

Isso significa que seu dinheiro vai acompanhar esse índice. O valor final só aparece mesmo no resgate. Antes disso, ele vai crescendo aos poucos, dia após dia.

É como plantar algo e ir vendo crescer. Não é mágico, mas é constante.

Relação entre CDB pós-fixado, CDI e Selic

O CDI anda praticamente colado na Selic, que é a taxa básica de juros do Brasil.

Quando o Banco Central sobe a Selic para segurar a inflação, o CDI sobe junto.
E o cdb pós fixado acompanha esse movimento.

Por isso ele costuma ir bem em momentos de juros altos, sem você precisar fazer nada além de deixar o dinheiro quieto ali.

Analogia prática para entender o rendimento pós-fixado

Pensa num plano de celular pós-pago.
Você sabe como funciona, mas o valor da conta varia todo mês, certo?

Com o CDB pós-fixado é parecido. Você sabe as regras, mas o valor final depende do “uso”, que no caso é o comportamento do CDI.

Diferença entre CDB prefixado e pós-fixado

Aqui é onde muita gente trava. Mas calma, não é complicado. A diferença está basicamente em previsibilidade versus adaptação.

Comparação entre previsibilidade e rentabilidade

No prefixado, você já sabe quanto vai ganhar lá no final. Tudo fechado desde o início.

No cdb pós fixado, você não sabe o número exato, mas sabe que ele vai acompanhar a economia. E isso, na prática, costuma ser mais confortável.

Diferenças de risco entre pré e pós-fixado

O risco de calote do banco é parecido nos dois. A diferença está no risco econômico.

O prefixado pode perder força se os juros subirem muito. O pós-fixado se ajusta sozinho.

Em quais cenários o pós-fixado é mais vantajoso

Ele costuma fazer mais sentido quando:

Os juros estão altos ou instáveis
Você não quer apostar em previsões
Prefere ir com calma, sem surpresas

Quando o CDB prefixado pode fazer mais sentido

O prefixado funciona melhor quando os juros estão altos e a expectativa é de queda. Aí sim, travar uma taxa pode valer a pena.

depois, vale muito a leitura do post CDB prefixado: o que é, como funciona e quando vale a pena investir para comparar com calma.

Quanto rende um CDB pós-fixado na prática?

Essa é a pergunta que todo mundo faz. E com razão. A resposta curta é: depende do CDI, do prazo e da taxa oferecida.

O que significa investir a 100% do CDI

Investir a 100% do CDI significa acompanhar exatamente esse índice. Se o CDI estiver em 12% ao ano, o rendimento bruto gira em torno disso. Simples, direto.

Simulação de rendimento em diferentes prazos

Quanto mais tempo o dinheiro fica investido, melhor o resultado.
Não só pelos juros, mas também porque o imposto diminui com o tempo.

É aquele clássico: o tempo trabalha a seu favor.

Impacto da taxa Selic no retorno do investimento

Selic sobe? O rendimento sobe junto.
Selic cai? O rendimento desacelera, mas não zera.

Por isso o cdb pós fixado costuma ser visto como um investimento “tranquilo”, sem montanha-russa.

Comparação com poupança e Tesouro Selic

Na maioria das vezes, o CDB pós-fixado rende mais que a poupança.
E pode empatar ou até superar o Tesouro Selic, dependendo da taxa.

vale muito a leitura do post O que é CDB? Entenda como funciona antes de investir.

Liquidez e prazos do CDB pós-fixado

Liquidez é basicamente: quando você pode pegar o dinheiro de volta. E aqui é importante prestar atenção.

CDB pós-fixado com liquidez diária

O cdb pós fixado liquidez diária permite resgatar quando quiser, geralmente em dia útil. É muito usado como reserva de emergência, porque rende mais que a poupança e fica disponível.

Investimentos com resgate apenas no vencimento

Outros CDBs só liberam o dinheiro no fim do prazo. Em troca, oferecem taxas melhores. Nada errado com isso — desde que você não precise do dinheiro antes.